今天回答的依然是知乎的一個(gè)問題：個(gè)人理財(cái)有哪些基本原理和方法？里面已有的各種答案，基本都是介紹理財(cái)產(chǎn)品、理財(cái)習(xí)慣等等，從個(gè)人經(jīng)驗(yàn)談個(gè)人理財(cái)原理，頗有不妥。我來說說自己的看法。
當(dāng)然，我的這個(gè)答案不會(huì)直接告訴你下面的東西：
一攬子投資計(jì)劃，涉及具體理財(cái)產(chǎn)品，幫助你獲得利潤(rùn)；
投機(jī)技巧，例如前十年的，借錢投資炒房；
資產(chǎn)配置方案，每個(gè)人情況不一樣，眾口難調(diào)，沒有現(xiàn)成的答案；
具體產(chǎn)品介紹，可能涉及軟文，避嫌……
上面的問題，你需要的是一個(gè)理財(cái)顧問（別找那種爛大街的，那是推銷理財(cái)產(chǎn)品的人），幫你做理財(cái)規(guī)劃。
本篇文章，將介紹的基本的個(gè)人或者家庭的理財(cái)原理，我盡可能不用術(shù)語，幫助各位理解相關(guān)理論和模型。說白了，是關(guān)于具體理財(cái)思想，不涉及具體操作和具體推薦。
現(xiàn)在個(gè)人理財(cái)涉及的原理，主要有三個(gè)：
1、生命周期理財(cái)理論
2、現(xiàn)代資產(chǎn)組合理論
3、個(gè)人理財(cái)行為決策模型
生命周期理財(cái)理論
不同的人，處在不同的生命周期，對(duì)于儲(chǔ)蓄、投資和消費(fèi)需求，自然不一樣。
√、學(xué)生黨們最大的理財(cái)，應(yīng)該是投資自己，例如消費(fèi)買書，用于學(xué)習(xí)知識(shí)，一生都可獲益，理財(cái)需求以消費(fèi)為主；
√、青年白領(lǐng)一族，人生路漫長(zhǎng)，大多投資于成長(zhǎng)性高的理財(cái)產(chǎn)品，以博取高收益；
√、中年們，投資較為穩(wěn)健，上有老，下有小，不容有閃失，資產(chǎn)配置多元化，保險(xiǎn)正合適投資
√、老年人，安享晚年，消費(fèi)醫(yī)療，對(duì)投資的安全性遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于其他時(shí)期；
很明顯，不同年紀(jì)的人，理財(cái)需求不一樣。就像月亮一樣，不同的周期，呈現(xiàn)出不一樣的特點(diǎn)。
生命周期理財(cái)理論（Franco · Modigliani，1985年），主要思想就是從整個(gè)人生命周期考慮，根據(jù)具體情況，選擇不同理財(cái)方案，以減少人生財(cái)務(wù)波動(dòng)，并在基礎(chǔ)上，實(shí)現(xiàn)人生效用最大化。
解釋過來，就兩點(diǎn)：
1、防止“今朝住五星，明晚睡大街”這種情況，避免人生大起大落；
2、防止出現(xiàn)“人死了，錢沒花完”、“人活著，卻沒錢花”情況，實(shí)現(xiàn)效用最大化，一生過著自己滿意的理想的生活。
知乎上，大部分用戶都是年輕人，可以多投資一點(diǎn)風(fēng)險(xiǎn)高的產(chǎn)品（當(dāng)然別去投資自己不懂的東西）。
tips1：資金量較少的，可以投資資本收益高的產(chǎn)品，如股票、股權(quán)型基金、P2P等等，也可嘗試少量資金，用于股權(quán)眾籌，說不定你投資的就是下一個(gè)明星企業(yè)。
tips2：資金量較大的，可以選擇做投資不動(dòng)產(chǎn)、也可以去參與創(chuàng)業(yè)，適當(dāng)入股。
現(xiàn)代資產(chǎn)組合理論
這個(gè)理論是由美國經(jīng)濟(jì)學(xué)家Harry M．Markowit于1952年提出。該理論認(rèn)為：投資組合能降低非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，一個(gè)投資組合是由組成的各證券及其權(quán)重所確定，選擇不相關(guān)的證券應(yīng)是構(gòu)建投資組合的目標(biāo)。
這個(gè)理論，通俗講，就是分散投資，別把所有雞蛋放在同一個(gè)籃子里，從而降低投資風(fēng)險(xiǎn)。
實(shí)際中，我們常常看到的投資人，嗜賭成性，表現(xiàn)如下：
√、貪婪成性，喜歡高息，全部家當(dāng)投資某家P2P，例如已經(jīng)“暴雷”的e租寶；
√、希望依靠投資發(fā)家，獲得人生財(cái)務(wù)自由。例如去年杠桿配資，投資股票；
對(duì)于絕大多數(shù)人而言，個(gè)人理財(cái)不是讓你實(shí)現(xiàn)一夜暴富的途徑，不是你實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由工具、更不是讓你逃避工作的借口。一句話，理財(cái)不是人生捷徑，人生也沒有捷徑可走。
理財(cái)，是讓你生活的更美好、更舒適、更輕松，是人生潤(rùn)滑劑、調(diào)味品而已（專業(yè)投資者不在此列）。
回到現(xiàn)代投資組合理論，涉及兩個(gè)關(guān)鍵問題：
1、不同的投資品種，資金分配比例；
2、同一品種，每個(gè)項(xiàng)目的金額分配；
自然涉及投資組合設(shè)計(jì)，投資品種盤點(diǎn)如下（供大家開闊思路）：
√、常見的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品：寶寶類理財(cái)、互聯(lián)網(wǎng)金銷、P2P理財(cái)、消費(fèi)分期、供應(yīng)鏈金融、產(chǎn)品眾籌、股權(quán)眾籌等；
√、常見的理財(cái)產(chǎn)品有以下幾種：銀行活期存款、CDs、國債、公司債、基金、保險(xiǎn)、基金、私募理財(cái)（小投資公司理財(cái)為例，民間金融）、股票、期貨、期權(quán)、金融衍生品等；
√、常見的不動(dòng)產(chǎn)投資：商業(yè)樓宇、商鋪、居民住宅、礦產(chǎn)（如某些煤礦或銅礦）等；
√、常見的動(dòng)產(chǎn)投資：珠寶黃金、機(jī)器設(shè)備、汽車等；
√、常見的另類投資品種：藝術(shù)品、古董、賭石、大宗商品（如“姜你軍”、“蒜你狠”、“糖高宗”、“豆你玩”、“鹽王爺”）等；
√、常見的非大眾認(rèn)可投資：教育投資、人脈投資、感情投資（談戀愛也是花錢的）等；
具體怎么分配資金，看大家個(gè)人偏好和對(duì)標(biāo)的的了解程度。
設(shè)計(jì)個(gè)人理財(cái)，需要考慮的問題：
1.資產(chǎn)組合的流動(dòng)情況
2.資產(chǎn)組合的收益情況
3.資產(chǎn)組合的風(fēng)險(xiǎn)情況
個(gè)人理財(cái)行為決策模型
這個(gè)模型，是以決策行為過程為核心，具體分為決策前、決策中、做出決策、決策后四個(gè)板塊。符合人性認(rèn)知，把個(gè)人理財(cái)行為，掰開了給大家看。
（1）決策前
在做出決策前，影響我們決策的變量分為：生命周期、理財(cái)目標(biāo)、理財(cái)知識(shí)水平和產(chǎn)品購買經(jīng)歷。
這些因素，放大了看，就是分析企業(yè)的宏觀環(huán)境。
（2）決策中
決策中，影響個(gè)人理財(cái)決策行為因素，有風(fēng)險(xiǎn)偏好、財(cái)富來源、對(duì)顧問的認(rèn)同和理財(cái)性格。
這些因素，放大看，就是分析企業(yè)本身因素。
（3）做出決策
在做出決策行為，取決兩個(gè)因素——資產(chǎn)配置和理財(cái)習(xí)慣。
這些因素放大看，就是企業(yè)決策層做出決策的流程。
（4）決策后
在作出決策后，就是對(duì)顧問和金融機(jī)構(gòu)的認(rèn)可和忠誠。
這些因素，放大看，就是企業(yè)員工對(duì)決策的認(rèn)可和執(zhí)行情況。
個(gè)人理財(cái)，和企業(yè)開始有一個(gè)想法，開始分析市場(chǎng)——認(rèn)清企業(yè)——制定計(jì)劃——最后執(zhí)行，這個(gè)cycle一樣。
模型很復(fù)雜，我就不拿出具體的公式了。好吧，我承認(rèn)，我介紹模型，深入淺出的能力有限，用了很多術(shù)語。（相信還是有很多人看的懂）
這個(gè)模型，是從認(rèn)知學(xué)的角度，理解個(gè)人理財(cái)。
當(dāng)你熟悉了這個(gè)過程，下次理財(cái)時(shí)，就類似有一面鏡子，照著自己。和那些學(xué)習(xí)舞蹈的孩子一樣，非常容易的就能看到自己在理財(cái)中的非理性一面。
（這是介紹這個(gè)模型的核心目的）
總結(jié)：
個(gè)人理財(cái)?shù)幕驹?，?duì)于普通人而言，了解上面的東西足夠了。
至于具體操作、理財(cái)原則、投資技巧，那是另外一回事。遇到合適的問題，我再系統(tǒng)總結(jié)一下。當(dāng)你有了高層建瓴的思想，熟知了基本原理，在個(gè)人理財(cái)時(shí)犯重大錯(cuò)誤的可能性就小很多。
本文盡可能的科普了相關(guān)基本原理，回顧一下：
1、生命周期理財(cái)理論
2、現(xiàn)代資產(chǎn)組合理論
3、個(gè)人理財(cái)行為決策模型
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